文章摘要
通胀和负债共同影响下时间一致的最优投资策略
投稿时间:2017-05-08  
DOI:
中文关键词: 通胀  负债  时间一致  投资  随机控制
英文关键词: 
基金项目:
作者单位
杨 鹏 刘 琦 西京学院理学院, 陕西 西安 710123 
摘要点击次数: 609
全文下载次数: 
中文摘要:
      本文在通胀和负债影响下研究时间一致的投资策略选择问题. 通胀和负债满足扩散过程, 风险资产的价格用Levy过程刻画, 并且考虑通胀、负债与风险资产之间的相关性. 以最大化终止盈余的均值, 同时最小化终止盈余的方差为目标, 应用随机动态规划的方法研究该问题, 得到最优时间一致投资策略和值函数的显式解. 最后, 通过数值计算, 解释了通胀、负债对最优时间一致投资策略的影响.
英文摘要:
      
查看全文   查看/发表评论  下载PDF阅读器
关闭

请关注应用数学微信